选择基金时,预期收益和风险是最重要的两个考量指标,那么如何在预期收益相当的情况下选择到风险较小的基金呢?投资者可借助一些较为专业的指标进行判断,例如基金夏普比率。那么基金夏普比率一般多少合适呢?

基金夏普比率指标

一、基金夏普比率一般多少?

夏普比率已成为以衡量基金绩效表现最为常用的一个指标,简单的理解,夏普比率就是每承受一单位风险所产生的超额报酬,与日常生活中常见的性价比较为类似。

例如夏普比率为1,那么投资风险每增加1%,预期收益也将增加1%,如果夏普比率为1.5,那么投资风险每增加1%,预期收益就将增加1.5%。

由此不难看出,基金夏普比率越高,对投资者越有利,夏普比率越高,说明基金单位风险所获得的风险回报也越高。

国债在各类理财方式中属于无风险产品,可将国债利率视为无风险利率,那么当夏普比率0时,说明该基金的业绩还不及国债。

一般情况下,只要基金夏普比率为正数,就说明基金报酬率高过波动风险,夏普比率超过1的基金极为少见,因此有投资价值的基金夏普比率一般在0到1之间。

二、使用基金夏普比率的注意事项

当基金预期收益为负时,夏普比率也为负,这种情况下,某些风险更大的基金其夏普比率可能会更高。因此当基金预期收益为负时,基金夏普比率并不能准确反映基金的风险系数。

以上关于基金夏普比率一般多少的内容,希望对大家有所帮助。温馨提示,理财有风险,投资需谨慎。

基金夏普比率指标公式

基金夏普比率是投资者选择基金时,重要的一大参考指标,投资者可以根据基金夏普比率来衡量基金的预期收益和风险。那么什么是基金夏普比率?基金夏普比率计算公式又是什么?接下来我们就一起看看吧。一、什么是基金夏普比率?夏普比率即夏普指数 ,是基金绩效评价标准化指标。夏普比率的目的是计算投资组合每多承受一单位总风险,会产生多少的超额报酬,夏普比率可以帮助投资者进行风险调整预期收益率 ,来尽力排除风险因素 对绩效评估的不利影响。夏普指数代表投资人每多承担一单位风险,可以拿到超额报酬。若夏普比率为正值,代表基金报酬率高过波动风险;若为夏普比率负值,代表基金操作风险大过于报酬率;若夏普比率为0,即我们所说的无风险利率。这样一来,每个投资组合都可以计算基金夏普比率,即投资回报与多冒风险的比例,这个比例越高,投资组合越佳。

二、基金夏普比率计算公式Sharpe Ratio=[E(Rp)-Rf]/σp其中:E(Rp)为投资组合预期报酬率;Rf为无风险利率;σp为投资组合的标准差。基金夏普比率越高,说明基金单位风险所获得的风险回报也越高,对投资者越有利,通常情况下,基金夏普比率一般在0到1之间,也就意味着,基金报酬率高过波动风险。以上关于什么是基金夏普比率、基金夏普比率计算公式又是什么的内容就说到这儿,希望对大家有所帮助。温馨提示,理财有风险 ,投资需谨慎。

基金夏普比率指标是什么

夏普比率,又被称为夏普指数—基金绩效评价标准化指标。夏普比率在现代投资理论的研究表明,风险的大小在决定组合的表现上具有基础性的作用。风险调整后的收益率就是一个可以同时对收益与风险加以考虑的综合指标,以期能够排除风险因素对绩效评估的不利影响。夏普比率就是一个可以同时对收益与风险加以综合考虑的三大经典指标之一。投资中有一个常规的特点,即投资标的的预期报酬越高,投资人所能忍受的波动风险越高;反之,预期报酬越低,波动风险也越低。所以理性的投资人选择投资标的与投资组合的主要目的为:在固定所能承受的风险下,追求最大的报酬;或在固定的预期报酬下,追求最低的风险。

拓展资料

基金夏普比率一般多少? 夏普比率已成为以衡量基金绩效表现最为常用的一个指标,简单的理解,夏普比率就是每承受一单位风险所产生的超额报酬,与日常生活中常见的性价比较为类似。

计算公式:夏普比率计算公式:=[E(Rp)-Rf]/σp

其中E(Rp):投资组合预期报酬率

Rf:无风险利率

σp:投资组合的标准差

基金的夏普比率越大越好,夏普比率数值越大代表基金所承受的风险能够获得的回报越高,夏普比率数值越小代表基金所承受的风险能够获得的回报越小,当夏普比率为负时,没有参考意义。

夏普比率衡量的是基金相对无风险利率的收益情况,夏普比率= (年化收益率 - 无风险利率) / 组合年化波动率 。

在利用夏普比率选择基金时,我们应该注意几个问题:1、夏普比率不是一个孤立的指标,要和其他指标横向结合比来比较;纵向来看,应该在众多基金中进行比较,也就是说当在自选池中进退两难时,可以利用夏普比率来选择目标基金。2、将夏普比率视为纯债基金和股票基金是没有意义的。夏普比率有两个要素,一个是预期回报,另一个是风险。纯债基金的高夏普比率是由于其极低的风险,但收益率的情况就是如此。如果想获得高回报,必须承担一些风险。3、此外夏普比率,像其他指标一样,衡量基金的历史表现,因此不能用来判断其未来的表现。在选择基金时夏普比率越高越好,当同类型基金和其他条件相似时。